13.1 Финансирование и кредитование международной торговли(не по учебнику)

МВФО – средство кредитования международной торговли

Все сред-ва кредитования МТ можно сгруппировать в 3 группы:

1. внутренние средства экспортеров и импортеров

Межфирменный кредит широко используется между экспортерами и импортерами, представляет из себя кредит покупателя и кредит продавца. Кредит покупателя – финансирование оборотных средств экспортера. Кредит продавца – авансовые платежи или платежи с рассрочкой

2. средства уполномоченных банков, которые закреплены за каждым внешнеторговым банком overdraft, кредитная линия

Уполномоченные банки предоставляют средства финансирования проектов в виде торгового кредит, который представляет собой кредитную линию или краткосрочный возобновляемый кредит.

Банк открывает счет (специальный или аккредитивный), который имеет процентную ставку на уровне 3-х месяцев, каждые 3 месяца процентная ставка пересматривается, а вместе с ней пересматриваются и все кредитные соглашения. И так много раз.

Кредит лимитируется объемом предоставляемых средств. Товарооборот не должен выходить за рамки лимита. Но это происходит, т.к. растут аппетиты, цены растут. В этом случае банк открывает овердрафтовый кредит – предоставляет собственную дополн-ю сумму кредитования сверх возможного лимита на 10-15%

3. привлеченные средства других банков

Факторинг – есть государственное страхование. Финансирование экспортерам под дебиторскую задолжность импортеров. Эта процедура упрощает платежный оборот, т.к. не требует денежной ссуды. Основанием для финансирования является дебиторская задолжность, платежка, которую частично берет на себя посредник. Упрощение связано с убыстрением оборота денежных средств и вексельного оборота. Оваль (подтверждение) векселей осуществляет фирма-посредник. Факторинг рассматривает возможность переуступки только части задолжности.

Форфейтинг – экспортер уступает свое право на безоборотной основе, полностью переуступая дебиторскую задолжность посреднику, выплачивают часть денег. 90% платежа осуществляется по фиксированным ставкам дисконта (ставка лондонского рынка Libor) - ставка привлечения депозита) – сделка гарантируется банком посредника. Не страхуется системой государственного страхования (экспорт в кредит). Эта процедура относится только к деятельности отдельных КБ.

Дебиторская задолжность переводами векселей выгодна.

Лизинг – аренда основных средств. Весьма удобная форма финансирования, т.к. дает возможность использовать дорогостоящее оборудование или транспортные средства, не платя их полную цену сразу. Виды: оперативный, финансовый, компенсационный.