Види фінансування імпорту: відкриття акредитивів і гарантії без фінансового покриття, фінансування відстроченого платежу, пост-імпортне фінансування. Акредитив
Документарні акредитиви в міжнародній торгівлі використовуються не лише як ефективна та безпечна форма розрахунків, що здатна захистити інтереси учасників угоди, а й як інструмент короткострокового кредитування для експортера та імпортера.
Використання документарного акредитива при розрахунках з наданням середньострокового та довгострокового комерційного кредиту незначне. У таких випадках акредитив, як правило, використовується у поєднанні з іншими формами міжнародних розрахунків. При цьому він покриває лише ту частку вартості товару, яка буде оплачуватися проти пред’явлення в банк комерційних документів. Варіанти кредитування на основі акредитива можна сформулювати виходячи з Уніфікованих правил і звичаїв для документарних акредитивів. На рис. 2.1 відображені види акредитивів, які є засобом короткострокового кредитування імпортера.
Акцептний акредитив використовується для кредитування імпортера, але у разі наступного врахування векселя він стає засобом отримання експортером негайного платежу. Акцептний акредитив передбачає, що експортер у пакет документів, передбачених в акредитиві, включає строкову тратту (строк тратти, як правило, становить від 60 до 90 днів), виставлену на акцептуючий банк. Акцептуючи тратту, банк дає зобов’язання оплатити номінальну вартість векселя при настанні строку погашення. Акцептована тратта може бути врахована чи придбана акцептуючим банком або повернена пред’явнику. Враховуючи тратту, банк забезпечує бенефіціара коштами на строк акцепту, стягуючи при цьому комісію за врахування. Розмір комісії залежить від валюти, в якій виписано вексель, суми та строку векселя.
Акредитив з відстрочкою за своїм економічним змістом подібний до акцептного акредитива. Імпортер отримує документи раніше, ніж він здійснить платіж продавцеві. Для забезпечення інтересів експортера уповноважений банк дає йому проти виставлених документів письмову згоду здійснити платіж у визначений термін. Кредитування акредитива з відстрочкою платежу банки здійснюють лише для клієнтів з бездоганною репутацією.
Компенсаційний акредитив. Механізм здійснення компенсаційного акредитива полягає в тому, що клієнт (який є посередником чи генеральним підрядником) хоче перевести виробнику товару або субпостачальнику свою вимогу за відкритим на його користь оригіналом акредитива. У такому разі банк, що підтвердив цей оригінал, відкриває компенсаційний акредитив на користь виробника на основі оригіналу акредитива.
Рис. 2.1. Акредитиви, які є засобом кредитування імпортера
Функція кредитування компенсаційного акредитива полягає в тому, що, коли клієнт банку є посередником і має потребу у кредитних коштах на придбання товару для перепродажу, банк може надати кредит на основі відкритого на ім’я клієнта компенсаційного акредитива. У цьому разі компенсаційний акредитив з його платіжним зобов’язанням слугуватиме для банку забезпеченням.
Рис. 2.2. Процес отримання позики під продукцію
Відкриття акредитива передбачає для банку, який його відкрив, надання абстрактного боргового зобов’язання. За умови, що банк не вимагає від імпортера негайної виплати суми акредитива, він кредитує відкриття акредитива імпортерові. При цьому кошти банку зазвичай не залучаються. І при надходженні документів, указаних в акредитиві, вони оплачуються здебільшого через поточний рахунок імпортера.
До прийняття документів від експортера банк, що відкрив акредитив, бере на себе кредитний ризик. При цьому він повинен бути впевнений у тому, що зможе отримати виконані за акредитивом платежі за рахунок імпортера. Такий кредит звичайно надається під забезпечення товарів, які будуть імпортуватися на умовах акредитивної форми платежу. Ця схема отримання кредиту використовується тоді, коли імпортер є посередником. Процес здійснення операції показано на рис. 2.2.
Банк погоджується надати кредит під забезпечення товарів за таких умов:
клієнти-позичальники мають бездоганну репутацію;
клієнти-позичальники мають досвід роботи у торгівлі;
товари високої якості і швидко реалізуються;
ринкові ціни на товари стабільні;
хороший фінансовий стан постачальника та кінцевого покупця.
Тривалість позики під продукцію — від семи до 90 днів.
- Лекція №1
- Тема 1. Основи організації міжнародних розрахунків.
- Сутність, види, способи та умови здійснення міжнародних розрахунків.
- Роль банків та їх кореспондентських рахунків в організації та проведенні міжнародних платежів.
- Система свіфт
- Відкриття та ведення валютних рахунків
- Купівля банками іноземної валюти для міжнародних розрахунків
- Ризики у зовнішньоекономічній діяльності, способи їх усунення.
- Заява на переказ грошей №______
- Предмет контракту
- Ціна товару
- 7. Здавання та приймання товарів
- 8. Страхування
- 9. Претензії
- 10. Форс-мажор
- 11. Арбітраж
- 12. Інші умови
- 13. Юридична адреса сторін
- Лекція №2
- Тема 2. Документи та умови поставок у зовнішньоторговельних операціях.
- Зовнішньоторговельний контракт для здійснення міжнародної торговельної операції.
- Документація, що супроводжує транспортні операції.
- Комерційні документи
- Транспортні документи
- Страхові документи
- Фінансові документи
- Умови поставки товарів у міжнародній торгівлі.
- Додаток 3 Базисні умови постачання «інкотермс»
- Лекція № 3-4
- Тема 3. Способи платежів у міжнародних розрахунках.
- Особливості використання в міжнародній сфері основних форм розрахунків.
- Банківський переказ
- Оплата після відвантаження
- Платіж на відкритий рахунок
- Платежі за чеками, пластиковими картками та векселями
- Документарні форми розрахунків: міжнародні розрахунки за допомогою акредитиву, міжнародні розрахунки за допомогою інкасо. Документарний акредитив
- Фази акредитива
- Форми акредитива
- Види і конструкції акредитива
- Конструкції акредитива
- Відкриття акредитива
- Заява на відкриття акредитивА №____
- Виконання акредитива
- Уніфіковані правила для акредитива
- Види інкасо
- Фази документарного інкасо
- Узгодження умов інкасо
- Виписка інкасового доручення і подання документів
- Уніфіковані правила для інкасо (упі)
- Лекція №5
- Тема 4. Банківська гарантія у міжнародних розрахунках.
- Сутність та цілі банківського гарантування.
- Поручительство
- Платіжне зобов’язання
- Обов’язкові умови банківської гарантії.
- 3.Типи, види банківських гарантій та порядок їх надання.
- Види банківських гарантій
- Видача банківських гарантій
- Переваги використання банківської гарантії у міжнародних розрахунках.
- Лекція №6
- Тема 5. Банківське фінансування зовнішньоторговельних угод.
- Фінансування зовнішньої торгівлі.
- Види фінансування імпорту: відкриття акредитивів і гарантії без фінансового покриття, фінансування відстроченого платежу, пост-імпортне фінансування. Акредитив
- Фінансування імпорту
- Імпортне фінансування "до відвантаження"
- Фінансування відстроченого платежу
- Постімпортне фінансування
- 3.Види фінансування експорту: пост-експортне фінансування, форфейтинг, факторинг, експортний лізинг. Експортний факторинг та форфейтинг
- Факторинг
- Форфейтинг
- Пост-експортне фінансування (Post-export financing)
- Експортний лізинг
- Основні види лізингових операцій:
- Експортний лізинг
- Фінансування експорту
- Перед-експортне фінансування
- Пост-експортне фінансування
- Лекція № 7-8
- Тема 6. Валютні операції комерційного банку.
- Валютний ринок та його функції.
- Депозитні валютні операції. Міжбанківські депозитні операції в іноземній валюті. Поточні конверсійні операції.
- Валютування депозитних угод
- Процентні ставки на ринку міжбанківських депозитів у іноземній валюті
- Котирування процентних ставок. Сторони котирування
- Депозитна позиція
- Ринок євровалюти
- Зв’язок між процентними ставками та валютними курсами
- Сутність, види та цілі конверсійних операцій
- Валютні операції на умовах спот
- Котирування валют. Курси покупця і продавця
- Крос-курси та їх розрахунок
- Розрахунок крос-курсу для валют із прямим котируванням до долара сша (долар є базою котирування для обох валют).
- Розрахунок крос-курсу для валют із прямим та непрямим котируванням до долара сша, де долар є базою котирування для однієї з валют.
- Валютна позиція
- 3.Форвардні операції та своп-угоди. Валютні ф’ючерси і опціони.
- Інформаційне забезпечення операцій на валютних ринках
- 4.Банківський неттінг.
- Лекція №9
- Тема 7. Управління валютним ризиком.
- Види валютного ризику та їх ідентифікація.
- Класифікація банківських ризиків
- Поняття валютного ризику та його види
- Управління валютним ризиком
- Огляд супутніх ризиків
- 2.Управління бухгалтерським ризиком.
- 3.Управління валютно-економічним ризиком (контрактні методи та інструменти термінового ринку.
- Валютні ризики як впливові чинники ведення банківського бізнесу